Сербия запускает цифрового надзирателя: блокчейн больше не укроет тайные переводы

В Сербии готовятся внедрить национальную систему мониторинга операций с криптовалютой. Управление по противодействию отмыванию денег Сербии объявило тендер на создание платформы, способной в реальном времени отслеживать движения цифровых активов и выявлять подозрительные транзакции, связанные с пользователями из страны. Этот шаг отражает усиление контроля над криптовалютными операциями в Европе, где цифровые активы всё чаще попадают под внимание финансовых регуляторов.

Зачем Сербии нужна система слежения за криптовалютой

По данным Управления по противодействию отмыванию денег Сербии, новая система должна анализировать операции в наиболее популярных блокчейнах, таких как Bitcoin, Ethereum и Binance Smart Chain. Платформа обязана определять транзакции, совершаемые сербскими пользователями либо в их адрес, и мгновенно уведомлять аналитиков о подозрительных признаках.

Цель проекта — создать инфраструктуру, которая позволит реагировать не постфактум, а в момент возникновения потенциальной угрозы. Принцип работы — сочетание автоматического анализа данных и алгоритмов искусственного интеллекта, способных выявлять цепочки связанных переводов.

"Платформа должна обеспечивать возможность запроса на установление личности владельца кошелька в течение нескольких минут после обнаружения подозрительной операции", — говорится в тендерной документации ведомства.

Такая оперативность, по задумке регулятора, минимизирует риск оттока средств и упростит взаимодействие с биржами, где ведётся идентификация клиентов.

Какие валюты попадут под контроль

В техническом задании перечислены десять ключевых монет и токенов: USDT, BTC, ETH, USDC, FDUSD, SOL, BNB, DOGE, XRP и SUI. Этот перечень охватывает не только самые капитализированные криптовалюты, но и стабильные коины, активно используемые для международных переводов.

Почему именно эти активы? Потому что они составляют основу мирового криптооборота: через них проходят миллионы ежедневных транзакций. В отличие от менее популярных токенов, эти валюты чаще используются в схемах обналичивания, теневого обмена или обхода санкций.

Платформа должна уметь:

• отслеживать перемещения средств между кошельками;
• связывать адреса между собой по паттернам активности;
• выделять операции, характерные для "миксеров" и анонимизирующих сервисов;
• формировать отчёты для правоохранительных органов.

Такой подход приближает систему к решениям, которые уже применяются в США и ЕС, где функционируют коммерческие продукты наподобие Chainalysis и Elliptic.

От легализации до надзора: путь Сербии в сфере цифровых активов

Сербия стала одной из первых стран региона, где ещё в 2020 году был легализован выпуск и торговля цифровыми активами. Тогда власти поставили задачу создать прозрачную среду для криптобизнеса. Однако по мере роста объёмов торгов увеличилось и количество подозрительных операций.

Сегодня государство делает следующий шаг — переход от легализации к надзору. Новый инструмент даст возможность контролировать криптовалютный сектор наравне с банковской системой.

Можно ли считать это усилением давления на рынок? Отчасти да, но это естественный этап развития. Любая легализация в финансовой сфере неизбежно приводит к регулированию. Для участников рынка это означает не запрет, а скорее адаптацию к новым стандартам прозрачности.

Как будет работать система: сценарий на практике

Операции с криптовалютами анализируются непрерывно. При появлении подозрительных признаков — например, цепочка из множества мелких переводов, связанных с известными "миксерами", — система выделяет её как рискованную. Затем формируется автоматический отчёт, а аналитик ведомства получает уведомление.

Если транзакция связана с сербским пользователем, алгоритм автоматически инициирует запрос в соответствующие службы. На этом этапе можно идентифицировать владельца, если он проходил верификацию на бирже или в платёжной системе.

Что произойдёт дальше? При подтверждении подозрений материалы передаются в правоохранительные органы. Если нет — данные архивируются как информационные, без дальнейших действий. Такой процесс минимизирует человеческий фактор и ускоряет реакцию.

Возможные последствия для рынка и пользователей

Введение системы мониторинга может изменить отношение к криптовалютам в стране. С одной стороны, повышается доверие инвесторов — легальная и контролируемая среда снижает риски мошенничества. С другой — часть пользователей может перейти на децентрализованные площадки без обязательной идентификации.

Каковы риски для обычных пользователей? Вряд ли система будет вмешиваться в каждую операцию. Контроль нацелен на выявление аномалий и нарушений законодательства, а не на слежку за каждым кошельком. Однако пользователям стоит учитывать, что анонимность в криптосфере постепенно сокращается.

Есть и прагматическая сторона: легализация и контроль упрощают налогообложение, доступ к кредитам под цифровые активы и защиту прав собственников. В долгосрочной перспективе это может вывести сербский рынок криптовалют из серой зоны в устойчивую правовую нишу.

Европейский контекст и сравнение с другими странами

Сербия не первая, кто движется в этом направлении. Аналогичные системы уже внедряются в Германии, Франции и Нидерландах, где надзорные органы активно сотрудничают с аналитическими компаниями для отслеживания криптопотоков.

Сравнение показывает, что сербская инициатива близка к европейской модели: ставка делается не на тотальный контроль, а на интеллектуальный анализ рисков. Это отличает современный подход от прежних практик, когда подозрительные операции выявлялись вручную и с опозданием.

А что если такие системы появятся повсюду? Тогда криптовалюты окончательно выйдут из тени, а их использование станет частью обычной финансовой инфраструктуры. Противники считают, что это убивает дух децентрализации, сторонники — что это единственный путь к зрелому рынку.